विकल्प कॉल निवेश निवेश फॉरेक्स

विदेशी मुद्रा विकल्प में प्रारंभ करना कई लोग स्टॉक के बारे में सोचते हैं, जब वे विकल्प के बारे में सोचते हैं। हालांकि, विदेशी मुद्रा बाजार में भी इन अद्वितीय डेरिवेटिव व्यापार का अवसर प्रदान करता है। विकल्प खुदरा व्यापारियों को जोखिम को कम करने और मुनाफा बढ़ाने के कई मौके देते हैं। यहां हम चर्चा करते हैं कि कौन से विकल्प हैं, उनका उपयोग कैसे किया जाता है और आप किन तरीकों से लाभ के लिए उपयोग कर सकते हैं। विदेशी मुद्रा विकल्प के प्रकार खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारियों के लिए दो प्राथमिक प्रकार के विकल्प उपलब्ध हैं। सबसे आम पारंपरिक कॉल पुट ऑप्शन है, जो संबंधित स्टॉक ऑप्शन की तरह बहुत काम करता है। दूसरा विकल्प एकल भुगतान विकल्प ट्रेडिंग है - या SPOT - जो व्यापारियों को अधिक लचीलापन देता है (हमारे विदेशी मुद्रा वाक्थ्रू में सही विदेशी मुद्रा खाता चुनना सीखिए।) पारंपरिक विकल्प पारंपरिक विकल्प खरीदार को एक निर्धारित मूल्य और समय पर विकल्प विक्रेता से कुछ खरीदने के लिए सही (लेकिन दायित्व नहीं) की अनुमति देते हैं। उदाहरण के लिए, एक व्यापारी एक महीने में 1.3000 में दो अमरीकी डालर के बराबर खरीद सकता है, ऐसे अनुबंध को एक यूरो कॉल यूएसडी डाल के रूप में जाना जाता है। (ध्यान रखें कि, विकल्प बाजार में, जब आप कॉल खरीदते हैं, तो आप एक साथ एक साथ खरीदते हैं - जैसे कि नकदी बाजार में।) अगर EURUSD की कीमत 1.3000 से नीचे है, तो विकल्प बेकार समाप्त हो जाता है, और खरीदार केवल खो देता है द प्रीमियम। दूसरी ओर, अगर EURUSD skyrockets 1.4000 तक, तो खरीदार विकल्प का उपयोग कर सकता है और केवल 1.3000 के लिए दो लॉट प्राप्त कर सकता है, जिसे तब लाभ के लिए बेचा जा सकता है। चूंकि विदेशी मुद्रा विकल्प ओवर-द-काउंटर (ओटीसी) का कारोबार होता है, व्यापारियों को कीमत और दिनांक चुन सकते हैं, जिस पर विकल्प वैध होना है और फिर विकल्प प्राप्त करने के लिए उस प्रीमियम को बताए गए उद्धरण प्राप्त करना चाहिए जिसमें उन्हें भुगतान करना होगा। दलालों द्वारा प्रदत्त दो प्रकार के पारंपरिक विकल्प हैं: अमेरिकन-स्टाइल इस प्रकार के विकल्प का समापन होने तक किसी भी बिंदु पर प्रयोग किया जा सकता है। यूरोपीय शैली इस प्रकार का विकल्प केवल समाप्ति के समय ही प्रयोग किया जा सकता है। पारंपरिक विकल्पों का एक फायदा यह है कि उनके पास SPOT विकल्प की तुलना में कम प्रीमियम है। इसके अलावा, क्योंकि (अमेरिकी) परंपरागत विकल्प खरीदे जा सकते हैं और समाप्ति के पहले बेचे जा सकते हैं, वे अधिक लचीलेपन की अनुमति देते हैं। दूसरी ओर, SPOT विकल्पों की तुलना में पारंपरिक विकल्प सेट और निष्पादित करना अधिक कठिन होता है। विकल्प के विस्तृत परिचय के लिए, विकल्प मूलभूत ट्यूटोरियल देखें।) सिंगल भुगतान विकल्प ट्रेडिंग (SPOT) यहां बताया गया है कि SPOT विकल्प किस प्रकार कार्य करते हैं: व्यापारी एक परिदृश्य (उदाहरण के लिए, EURUSD 12 दिनों में 1.3000 को तोड़ देगा), प्रीमियम प्राप्त करता है ( विकल्प लागत) बोली, और फिर एक भुगतान प्राप्त होता है यदि परिदृश्य होता है अनिवार्य रूप से, स्पॉट स्वचालित रूप से आपके विकल्प को नकद रूप में कनवर्ट करता है, जब आपका विकल्प व्यापार सफल होता है, आपको भुगतान मिलता है कई व्यापारियों ने अतिरिक्त विकल्प (नीचे सूचीबद्ध) का आनंद लिया है जो SPOT विकल्प व्यापारियों को देते हैं। इसके अलावा, स्पॉट विकल्प व्यापार करना आसान है: यह परिदृश्य में प्रवेश करने और इसे बाहर चलाने की बात है। यदि आप सही हैं, तो आप अपने खाते में नकद प्राप्त करते हैं। यदि आप सही नहीं हैं, तो आपका नुकसान आपका प्रीमियम है एक और फायदा यह है कि SPOT विकल्प कई अलग-अलग परिदृश्यों का विकल्प प्रदान करते हैं, जिससे व्यापारी को यह चुनने की अनुमति मिलती है कि वह क्या सोचता है या नहीं। हालांकि, स्पॉट विकल्प का नुकसान उच्च प्रीमियम है औसतन, स्पॉट विकल्प प्रीमियम की कीमत मानक विकल्पों से अधिक है क्यों व्यापार विकल्प कई कारण हैं कि कई व्यापारियों को सामान्य अपील में विकल्प क्यों हैं: आपका डाउनसाइड जोखिम केवल विकल्प प्रीमियम तक सीमित है (वह विकल्प जिसे आपने विकल्प खरीदने के लिए भुगतान किया था)। आपके पास असीमित लाभ क्षमता है आप SPOT (नकद) विदेशी मुद्रा स्थिति के मुकाबले कम पैसे का भुगतान करते हैं आप कीमत और समाप्ति की तारीख सेट करने के लिए मिलता है। (ये वायदा पर विकल्पों की तरह पूर्वनिर्धारित नहीं हैं।) विकल्प को जोखिम को सीमित करने के लिए खुले स्थान (नकद) स्थितियों के खिलाफ बचाव करने के लिए इस्तेमाल किया जा सकता है। मौलिक घटनाओं (जैसे आर्थिक रिपोर्ट या मीटिंग्स) होने से पहले आप बहुत अधिक पूंजी के जोखिम के बिना, बाजार के आंदोलनों की भविष्यवाणियों पर व्यापार करने के लिए विकल्पों का उपयोग कर सकते हैं। स्पॉट विकल्प आपको कई विकल्पों की अनुमति देते हैं: मानक विकल्प एक-स्पर्श स्पॉट आपको एक भुगतान प्राप्त होता है यदि कीमत एक निश्चित स्तर पर छूती है नो-टच स्पॉट आपको एक भुगतान प्राप्त होता है अगर कीमत एक निश्चित स्तर तक नहीं छूती है। डिजिटल स्पॉट आपको एक भुगतान प्राप्त होता है यदि कीमत एक निश्चित स्तर से ऊपर या नीचे है डबल एक-टच स्पॉट यदि आपको दो सेट स्तरों में से एक को छूता है तो आपको एक पेआउट मिलता है। डबल नॉट-स्पॉट SPOT यदि आपको कीमत के दो सेट स्तरों में से किसी को स्पर्श नहीं किया जाता है, तो आपको भुगतान मिलता है। तो, विकल्प का उपयोग करने वाले हर कोई क्यों नहीं है, इसका उपयोग करने के लिए कुछ डाउनसाइड्स भी हैं: हड़ताल मूल्य और विकल्प की तिथि के अनुसार प्रीमियम भिन्न होता है, इसलिए जोखिम अनुपात में परिवर्तन होता है। स्पॉट विकल्पों का कारोबार नहीं किया जा सकता है: एक बार जब आप एक खरीदते हैं, तो आप अपना मन बदल सकते हैं और फिर इसे बेच सकते हैं। यह सटीक समय अवधि और मूल्य की भविष्यवाणी करना कठिन हो सकता है जिस पर बाजार में आंदोलन हो सकते हैं। आप बाधाओं के खिलाफ जा रहे हो सकता है (आलेख देखें विकल्प विक्रेताओं के पास एक ट्रेडिंग एज है) विकल्प कीमतों के विकल्प में कई कारक हैं जो सामूहिक रूप से उनका मान निर्धारित करते हैं: आंतरिक मूल्य - यदि यह अभी प्रयोग किया जाता है तो यह विकल्प कितना मूल्यवान होगा हड़ताल मूल्य के संबंध में मौजूदा मूल्य की स्थिति तीन तरीकों में से एक में वर्णित की जा सकती है: पैसे में - इसका मतलब है कि स्ट्राइक मूल्य वर्तमान बाजार मूल्य से अधिक है पैसे से बाहर इसका मतलब है कि मौजूदा बाजार मूल्य की तुलना में स्ट्राइक मूल्य कम है। पैसे पर इसका मतलब है कि स्ट्राइक मूल्य वर्तमान बाजार मूल्य पर है। समय मूल्य - यह समय के साथ कीमत की अनिश्चितता का प्रतिनिधित्व करता है। आम तौर पर, समय जितना अधिक होता है, उतना अधिक प्रीमियम जो आप भुगतान करते हैं क्योंकि समय का मान अधिक है। ब्याज दर अंतर - ब्याज दरों में परिवर्तन विकल्प के हड़ताल और मौजूदा बाजार दर के बीच संबंध को प्रभावित करता है। यह प्रभाव प्रायः प्रीमियम के रूप में टाइम वेल्यू के फ़ंक्शन के रूप में होता है। अस्थिरता - उच्च उतार-चढ़ाव सीमित समय अवधि के भीतर हड़ताल के मूल्य को मारने के बाजार मूल्य की संभावना बढ़ जाती है। अस्थिरता समय के मूल्य में कारगर है। आमतौर पर, अधिक अस्थिर मुद्राओं में उच्च विकल्प प्रीमियम होते हैं। यह कैसे काम करता है इसका जनवरी 2, 2010 से कहा गया है, और आपको लगता है कि EURUSD (यूरो बनाम डॉलर) जोड़ी, जो वर्तमान में 1.3000 है, सकारात्मक अमेरिकी नंबरों की वजह से नीचे की ओर है, लेकिन कुछ बड़ी रिपोर्टें जल्द ही आती हैं महत्वपूर्ण अस्थिरता का कारण आपको संदेह है कि यह अस्थिरता अगले दो महीनों के भीतर हो जाएगा, लेकिन आप नकदी की स्थिति को जोखिम नहीं लेना चाहते हैं। तो आप विकल्पों का उपयोग करने का निर्णय लेते हैं (उन टूल्स को जानें जो आपको विदेशी मुद्रा पाठ्यक्रम में शुरु करने के लिए शुरुआती कैसे काम कर सकते हैं।) तो आप अपने ब्रोकर पर जाकर एक यूरो डालर कॉल खरीदने के लिए अनुरोध करें, जिसे आम तौर पर एक यूरो पुट विकल्प के रूप में संदर्भित किया जाता है 1.2900 की स्ट्राइक प्राइस और 2 मार्च, 2010 की समाप्ति। दलाल आपको सूचित करता है कि इस विकल्प का 10 पिप्स खर्च होंगे तो आप खुशी से खरीदने का निर्णय लेते हैं। यह ऑर्डर इस प्रकार कुछ दिखाई देगा: खरीदें: EUR डालर कॉल कॉल स्ट्राइक प्राइस: 1.2 9 00 समाप्ति: 2 मार्च 2010 प्रीमियम: 10 अमरीकी डालर के पिप्स कैश (स्पॉट) संदर्भ: 1.3000 कहें कि नई रिपोर्टें आती हैं और EURUSD जोड़ी 1.2850 हो जाती है - आप तय करते हैं अपने विकल्प का प्रयोग करने के लिए, और नतीजे आपको 40 अमरीकी डालर पिप्स लाभ (1.2 9 00 1.2850 0.0010) देता है। विकल्प रणनीतियों विकल्प विभिन्न तरीकों से इस्तेमाल किया जा सकता है, लेकिन ये आम तौर पर दो उद्देश्यों में से एक के लिए उपयोग किया जाता है: (1) लाभ हासिल करने के लिए या (2) मौजूदा स्थितियों के खिलाफ बचाव करने के लिए लाभ से प्रेरित रणनीतियों विकल्प जोखिम को बनाए रखते हुए लाभ का एक अच्छा तरीका है - आखिरकार, आप प्रीमियम से ज्यादा नहीं खो सकते हैं कई विदेशी मुद्रा व्यापारी महत्वपूर्ण रिपोर्ट या घटनाओं के समय के विकल्प का उपयोग करना चाहते हैं, जब प्रसार और जोखिम में वृद्धि होती है कैश फॉरेक्स मार्केट्स अन्य लाभ-चालित विदेशी मुद्रा व्यापारियों को नकदी के बदले विकल्प का इस्तेमाल होता है क्योंकि विकल्प सस्ता होते हैं। एक विकल्प की स्थिति एक ही राशि में एक नकदी की स्थिति से बहुत अधिक पैसा कमा सकती है। हेजिंग स्ट्रैटजीज विकल्प जोखिम को कम करने के लिए आपके मौजूदा स्थितियों के खिलाफ बचाव करने का एक शानदार तरीका हैं। कुछ व्यापारी भी स्टॉप-लॉस पॉइंट्स के बजाय या एक साथ विकल्प का उपयोग करते हैं। स्टॉप के साथ विकल्पों का उपयोग करने का प्राथमिक लाभ यह है कि यदि आपकी स्थिति के चलते कीमत जारी रहती है तो आपके पास एक असीमित लाभ क्षमता है निष्कर्ष हालांकि वे उपयोग करना मुश्किल हो सकते हैं, विकल्प एक अन्य महत्वपूर्ण उपकरण का प्रतिनिधित्व करते हैं जो व्यापारियों को लाभ या जोखिम कम करने के लिए उपयोग कर सकते हैं। विदेशी मुद्रा में विकल्प विशेष रूप से महत्वपूर्ण आर्थिक रिपोर्टों या घटनाओं के दौरान प्रचलित हैं जो महत्वपूर्ण अस्थिरता का कारण बनते हैं (जब नकदी बाज़ार में उच्च फैलाव और अनिश्चितता है)। (ट्रेडर्स लॉबेटरी फोरम में विदेशी मुद्रा, विकल्प और अन्य सक्रिय व्यापार विषयों पर चर्चा करें) विकल्प: कॉल और पुट्स एक विकल्प व्युत्पन्न के सामान्य रूप है। यह एक अनुबंध या अनुबंध का प्रावधान है, जो एक पार्टी (विकल्प धारक) को सही देता है, लेकिन निर्दिष्ट शर्तों के अनुसार किसी अन्य पार्टी (विकल्प जारीकर्ता या विकल्प लेखक) के साथ निर्दिष्ट लेनदेन करने का दायित्व नहीं है। विकल्प कई प्रकार के अनुबंधों में एम्बेड किए जा सकते हैं। उदाहरण के लिए, एक निगम एक ऐसे विकल्प के साथ एक बंधन जारी कर सकता है जो कि कंपनी को निर्धारित कीमत पर दस वर्षों में वापस बांड खरीदने की इजाजत देगी। स्वैप विकल्प एक्सचेंज या ओटीसी पर व्यापार। वे विभिन्न प्रकार की परिसंपत्तियों से जुड़े हुए हैं अधिकांश एक्सचेंज-ट्रेडेड ऑप्शंस का शेयर अपने अंतर्निहित परिसंपत्तियों के रूप में है लेकिन ओटीसी-ट्रेडेड ऑप्शंस में अंतर्निहित परिसंपत्तियों (बांडों, मुद्राओं, वस्तुओं, स्वैप या परिसंपत्तियों की टोकरी) की एक विशाल विविधता है। दो मुख्य प्रकार के विकल्प हैं: कॉल और डालता है: 13 कॉल विकल्प धारक को एक निश्चित अवधि (एक स्ट्राइक प्राइस) पर अंतर्निहित परिसंपत्ति को खरीदने के लिए कुछ समय के लिए सही (लेकिन दायित्व नहीं) प्रदान करते हैं। यदि शेयर की समाप्ति तिथि से पहले स्ट्राइक मूल्य को पूरा करने में विफल रहता है, तो विकल्प समाप्त हो जाता है और बेकार हो जाता है। निवेशक कॉल खरीदते हैं, जब उन्हें लगता है कि अंतर्निहित सुरक्षा का शेयर मूल्य बढ़ जाएगा या कॉल बेचेंगे अगर उन्हें लगता है कि यह गिर जाएगी। एक विकल्प बेचना एक विकल्प लिखने के रूप में भी जाना जाता है। 13 रखो विकल्पों से धारक को एक निर्दिष्ट मूल्य (स्ट्राइक प्राइस) पर अंतर्निहित परिसंपत्ति को बेचने का अधिकार दे। डाल विकल्प के विक्रेता (या लेखक) स्ट्राइक प्राइस पर स्टॉक खरीदने के लिए बाध्य है। विकल्प का समय समाप्त होने से पहले किसी भी समय विकल्प का उपयोग किया जा सकता है। निवेशक पुट खरीदते हैं यदि उन्हें लगता है कि अंतर्निहित शेयर की शेयर की कीमत गिर जाएगी, या अगर वे सोचें कि यह बढ़ेगी तो उसे बेच दिया जाएगा। खरीदारों को रखो - जो लंबे समय तक रखे हुए हैं वे या तो सट्टा वाले खरीदार हैं जो लीवरेज या बीमा खरीदार की तलाश में हैं, जो विकल्प द्वारा कवर की गई अवधि के लिए स्टॉक में अपने लंबे पदों की रक्षा करना चाहते हैं। रखो विक्रेताओं को बाजार में ऊपर की तरफ बढ़ने की उम्मीद नहीं है (या कम से कम स्थिर रहें) एक विक्रेता के लिए सबसे बुरी स्थिति का बाजार नीचे की ओर मुड़ रहा है अधिकतम लाभ प्राप्त प्रीमियम तक ही सीमित है और प्राप्त होता है जब अंतराल की कीमत समाप्ति पर विकल्प स्ट्राइक मूल्य पर या उसके ऊपर होती है। अधिकतम नुकसान एक खुला रख लेखक के लिए असीमित है। 13 इन अधिकारों को प्राप्त करने के लिए, खरीदार को एक विकल्प प्रीमियम (मूल्य) का भुगतान करना होगा। यह वह नकद राशि है जो खरीदार विक्रेता को भुगतान करने का अधिकार देता है कि विकल्प उन्हें दे रहा है। अनुबंध शुरू होने पर प्रीमियम का भुगतान किया जाता है। 13 स्तर 1 में, उम्मीदवार से उम्मीद की जा सकती है कि छोटी और लंबी स्थिति क्या भूमिका लेती है, मूल्य की गति उन पदों पर कैसे पड़ती है और विभिन्न बाजार परिदृश्यों को दी गई दोनों छोटी और लंबी स्थिति के लिए विकल्पों के मूल्य की गणना कैसे करें उदाहरण के लिए: 13 प्रश्नः समाप्ति पर कॉल ऑप्शन के मूल्य के बारे में निम्न में से कौन सा कथन FALSE 13 ए है। यदि शेयर की कीमत व्यायाम की कीमत से अधिक है तो उसी कॉल विकल्प में कम स्थिति का नुकसान हो सकता है। बी। लंबी स्थिति का मूल्य शून्य या शेयर की कीमत से कम व्यायाम की कीमत, जो भी अधिक हो, के बराबर है। सी। लंबी स्थिति का मूल्य शून्य के बराबर होता है या व्यायाम मूल्य से कम शेयर की कीमत, जो भी अधिक हो। डी। उसी कॉल विकल्प में शॉर्ट पोजीशन का व्यायाम मूल्य से बराबर या उससे कम के सभी स्टॉक मूल्यों के लिए शून्य मान होता है। 13 ए। सही उत्तर सी है। लंबी स्थिति का मूल्य व्यायाम मूल्य शून्य के रूप में गणना की जाती है। लंबी अवधि में अधिकतम हानि प्रीमियम की कीमत तक सीमित है (डाल विकल्प खरीदने की लागत) उत्तर ए गलत है क्योंकि यह लाभ का वर्णन करता है उत्तर डी गलत है क्योंकि मान शून्य से कम हो सकता है (यानी एक खुला रख लेखक काफी नुकसान का अनुभव कर सकता है)